재무부 순현금흐름 (일간)

쉽게 비유하면

저녁에 오늘 번 돈보다 쓴 돈이 많았는지 따져 보는 것처럼, 정부의 하루 결산입니다. 정부가 걷은 돈보다 많이 지급했다면, 동네 사람들 모두 지갑이 조금 더 두둑해진 채로 잠자리에 든 셈입니다.

재무부 순현금흐름 (일간) 개요

재무부가 하루 동안 지급한 돈과 받은 돈의 차이입니다. 유동성 기준 부호로 계산하므로, 양수는 TGA에 들어온 돈보다 나간 돈이 많았다는 뜻, 즉 민간 부문이 더 많은 돈을 가진 채 하루를 마쳤다는 뜻입니다.

재무부 순현금흐름 (일간) 읽는 법

일간 막대입니다. 위쪽 초록은 공급, 아래쪽 빨강은 흡수를 뜻합니다. 큰 빨간 막대는 거의 항상 세금 납부일이나 입찰 결제일과 겹치고, 초록 막대는 월초와 겹칩니다. 시차: 없음. 움직임과 그 효과가 같은 날 나타납니다.

재무부 순현금흐름 (일간): 시장에 주는 의미

이 섹션 전체에서 가장 직접적으로 활용할 수 있는 데이터이며, 무엇보다 매달 반복되는 일정을 따른다는 장점이 있습니다. 1일에 재무부가 사회보장연금, 연방 연금, 급여를 지급해 평균 +530억 달러가 공급되고, 3일에 +180억 달러가 한 번 더 들어옵니다. 14일부터 16일까지는 채권 입찰 결제가 몰려 반대로 −260억 달러가 빠져나갑니다. 월말에도 같은 이유로 30일과 31일에 각각 약 −140억, −200억 달러가 흡수됩니다. 분기마다 가장 큰 이벤트는 4월, 6월, 9월, 12월 15일의 법인세 납부입니다. 4월이 평균 −410억 달러로 가장 크며, 역대 최대 기록은 2022년 4월 18일 하루 −2,630억 달러입니다. 이 여섯 날짜를 제외하면 평범한 날의 흐름은 0 수준입니다.

돈이 흐르는 경로

정부가 걷은 돈과 지급한 돈의 하루 차액입니다. 예: 어느 화요일에 세금을 내는 기업들로부터 200억 달러를 걷고 연금, 공무원 급여, 민간 납품업체 대금으로 450억 달러를 지급합니다. 그 결과 은행들은 하루를 시작할 때보다 250억 달러 많은 돈으로 하루를 마칩니다. 세금 납부일에는 정확히 반대 일이 일어나 동네 전체의 돈이 줄어듭니다.

재무부 순현금흐름 (일간): 주목할 점

막대 하나하나를 보기보다 5일씩 묶어 합산하세요. 하루만 떼어 보면 노이즈일 뿐입니다. 지난 10년간 하루 흐름 130억 달러는 평범한 수준이고, 460억 달러를 넘으면 가장 강한 상위 10%의 날에 해당하며, 최고 기록은 2,720억 달러입니다. 활용할 수 있는 것은 연속 흐름입니다. 5일 연속 초록이면 그 주 위험자산의 분위기를 긍정적으로, 5일 연속 빨강이면 반대 방향으로 이끕니다.

양수 = 재무부가 시스템에 돈을 공급. 음수 = 돈을 흡수.